Wertentwicklung Rentenfonds

Leitfaden Pensionskasse - Das Sicherheitsmodul

Obligationenfonds legen das Vermögen des Fonds in festverzinslichen Bonds an. Ob Pensionskassen für Sie eine erwägenswerte Alternative sind, erfahren Sie hier. Der Erfolg eines Rentenfonds basiert auf zwei Quellen: den Zinsen für die Obligationen und etwaigen Preissteigerungen der Wertpapiere. Weiterer Pluspunkt des Rentenfonds ist die breite Diversifikation der Anlagen in viele Renten und ein aktives Fonds-Management.

Rentenfonds sind in hohem Maße von der Entwicklung der Zinssätze abhängig. Wenn dort nichts geschieht, dann geschieht auch bei den Pensionsfonds nicht viel. Es hat sich in der Geschichte herausgestellt, dass auch in Phasen steigenden Zinsniveaus nur kurzfristige und in der Regel nur einstellige Einbußen bei Rentenfonds entstanden sind. Spezifische Anlageempfehlung im Artikel: Gefahr von steigenden ZinsenWenn sich der Kurs nach einer Tiefzinsphase ändert und die Zinssätze ansteigen, werden die Besitzer vieler Anleihen Kurseinbußen erlitten haben.

Bei Mini-Bondzinsen sind Festgelder oft die beste Anlage. Die Steuerung des Chancen-Risiko-Verhältnisses eines Rentenfonds erfolgt über seinen Investitionsbereich und die Kreditwürdigkeit des betreffenden Anlegers. Häufig besteht bei ausländischen Rentenfonds ein zusätzliches Währungsrisiko: Verliert der Fond seine eigene Landeswährung, verringert sich sein Kursgewinns.

Beste Fonds-Kategorien über einen Zeitraum von 10 Jahren

Welche Investmentfonds waren im vergangenen Jahrzent die attraktivsten für Investoren - seit den Tagen vor der weltweiten Banken- und Finanzmarktkrise im Jahr 2007? Darauf antwortet die laufende Performance-Statistik des BVI. Danach waren Osteuropa-Aktienfonds mit einem Jahresminus von 2,5 Prozentpunkten und einer Schwankungsbreite von 24,6 Prozentpunkten über einen Zeitraum von zehn Jahren die schlechtesten der 22 gelisteten Warengruppen.

Andererseits erreichten die Investoren die höchste Performance mit Rentenfonds für Euro-Lang- und Schwellenländeranleihen, die seit Mitte 2007 im Durchschnitt um 5,0 bzw. 4,8 Prozentpunkte pro Jahr gestiegen sind. Über einen Zeitraum von zehn Jahren wiesen sie eine relativ moderate Schwankungsbreite von 3,8 bzw. 9,2 Prozentpunkten auf. Mit der folgenden Gleichung kann die Leistung unter Einbeziehung des individuellen Ausgabeaufschlages berechnet werden:

Die KEPLER Europe Bond Funds - Börse-ON

Bei den Rentenfonds von KEPLER Europa werden verschiedene Zins- und Devisenentwicklungen zur Steigerung des Renditepotenzials ausgenutzt. Die Anlagestrategie des KEPLER Europa Rentenfonds ist in erster Linie in Schuldverschreibungen von internationalen Schuldnern in europäischer Währung (z.B. EUR, GBP, NOK,....) oder in EUR gesichert. Die Wertpapiere bzw. deren Schuldner haben oder sind mit einem Rating im Investment-Grade-Bereich zu vergleichen.

Breites diversifiziertes Anleihenportfolio mit höheren Obligationen aus dem übrigen Europa. Die Veranlagung des Portfolios erfolgt an den ausländischen Geld- und Finanzmärkten und ist somit marktorientierten Preisschwankungen unterworfen. Wechselkursschwankungen bei Nicht-Euro-Anlagen können sich ertragssteigernd oder -mindernd auf die Performance auswirkt. InvestmentfokusDer Fonds investiert hauptsächlich in Obligationen ausländischer Aussteller in europäischer Währung (z.B. EUR, GBP, NOK,....) oder in EUR-Hedges.

Die Wertpapiere bzw. deren Schuldner haben oder sind mit einem Rating im Investment-Grade-Bereich zu vergleichen. Anmerkung: Marktbedingt niedrige oder gar ungünstige Erträge aus Geldmarktpapieren oder Obligationen können den Inventarwert von Anlagefonds beeinträchtigen oder nicht ausreichen, um die Betriebskosten zu finanzieren.