Fondssparen Vergleich 2015

01. 2015 11:20 Uhr.

Auffallend sind die Kostendifferenzen

Vor dem Hintergrund niedriger Zinssätze und schwacher Anlagerenditen ist es notwendig, die Investitionskosten im Auge zu behalten. Verhandlung mit Ihrer Hausbank in der 3. Säule. In der Schweiz waren die Bedingungen und das Angebot der Privatkundenbanken kaum so vielfältig wie heute. Dies gilt auch für die Vorsorgelösungen der 3. Säule, die im Vergleich zu den niedrigen Zinssätzen der 3a.

Werden CHF 100'000 auf einmal in eine Säule 3a-Fondslösung eingezahlt und für 10 Jahre dort gelassen, berechnet der Moneyland-Vergleichsservice, dass die Kosten je nach Provider und Angebot zwischen CHF 6800 und 18'250 liegen können. Dies ist nur in geringem Umfang durch Abweichungen zwischen den einzelnen Fonds-Lösungen zu erklären (3a-Fonds mit besonders hoher Eigenkapitalkomponente sind in der Regel etwas teurer).

Durch neue Marktbedingungen und Vorschriften haben sich viele Offerten inzwischen gebessert - aber nicht alle. In dem derzeitigen Niedrigzins- und Anlagerenditenumfeld sind die Anleger daher besser dran, nicht nur die Rendite, sondern auch die Ausgaben im Auge zu behalten. Die Erträge können fluktuieren, aber die anfallenden Ausgaben werden jedes Jahr unermüdlich getätigt und reduzieren die Anlagerendite.

Der Aufwand für einen Fond (inkl. Säule 3a-Fonds) wird wie folgt berechnet: Fragen Sie die Hausbank nach den Jahresgebühren und fordern Sie das Factsheet oder das Anlegerinformationsdokument KIID für den Teilfonds an. Von besonderem Interesse sind dabei die Total Expense Ratio TER und etwaige Ausgabe- und Rücknahmeabschläge der Teilfondsanteile. In der TER ist der größte Teil der Verwaltungs- und Vertriebskosten des Sondervermögens enthalten.

Der Betrag wird alljährlich vom Vermögen des Sondervermögens in Abzug gebracht (Prozentsatz). Die Säule 3a-Fonds sind meist gemischte Anlagefonds, die sowohl in Renten als auch in Wertpapiere und teilweise gar in Liegenschaften oder Rohstoffen anlegen, so dass die TER in der Regel etwas über den "normalen" Anlagefonds liegen kann, wo sie bis zu 0,5% ausmachen. Allerdings fordern die teuerste Mittel ein ganzes Jahr mehr.

Die Rücknahmegebühr (die nur einmal anfällt, wenn Sie die Anteile des Fonds veräußern wollen) ist nur sehr wenigen 3a-Fonds bekannt. Der Ausgabeaufschlag, der einmal bei der Emission oder dem Erwerb der Anteile anfällt, kann Null bis 3% sein. Wenn Sie keine Einmalprämie, sondern regelmässige Beiträge an die 3. Säule leisten wollen, können Ihnen je nach Struktur höhere Ausgabeaufschläge Kosten verursachen (z.B. wenn es eine feste Mindestprämie gibt und Sie planen, für geringere Summen Anteile zu kaufen).

Es gibt auch große Differenzen bei den Jahresgebühren, die von frei bis 1% des Kapitals gehen. Die Versicherungsgesellschaften Swiss Life und Zürich sowie die regionale Bankengruppe Valiant heben sich ab. Mit der Raiffeisenbank, der Bank Coop und einigen anderen kantonalen Banken im Unterdurchschnitt. Und was tun Investoren, wenn sie den Umstieg von einem Säule-3a-Konto auf eine Fonds-Lösung erwägen?

Wählen Sie gemeinsam mit dem Bankier oder Asset Manager einen Anlagefonds aus, der in Bezug auf Risiko-/Renditeeigenschaften in das Portefeuille und Ihre eigene Lebenslage paßt. Berechnen Sie die Daten wie oben angegeben neu. Wenn das Ergebnis zu hoch erscheint, holen Sie für Vergleichsangebote von anderen Providern ein.